DIC EXPO行業資訊|2020年上半年全球液晶電視面板市場總結：出貨規模下滑、 “高大”逆市增長、價格“N”型反轉
2020-09-09 15:55:02
全球疫情持續發酵中走過了2020年上半年，受此影響，上半年TV面板出貨表現萎縮明顯，是過去三年同期歷史規模的新低。疫情的發展節奏牽動面板上半年的供需表現及價格走勢，也加速推動了面板行業格局的調整。與此同時，在細分市場上，大尺寸化趨勢繼續前行，8K市場表現亮眼，LCD面板相關新技術方興未艾。站在2020年下半場起點，在疫情新常態和行業主動性策略調整影響下，市場火熱異常，讓2020年TV面板的全年表現也更令人值得期待。
出貨規模萎縮明顯，陸韓廠商表現兩極化
2020年上半年LCD TV面板出貨總體呈現萎縮，根據群智咨詢（Sigmaintell）數據顯示，上半年全球液晶電視面板出貨規模達到1.27億臺，較去年同期大幅減少9.8%；面積上，受大尺寸化趨勢拉動，降幅遠低于數量基準，出貨面積約7560萬平萬米，同比減少2.3%。從供應角度來看，出貨規模的大幅萎縮原因來自三個方面：第一，受疫情影響，上半年新增產能釋放受阻，供應規模不及預期；第二，韓廠加快退出TV面板市場，部分產線稼動大幅降低；第三，面板廠商將更多產能釋放給盈利性更好的應用，進一步擠壓了TV產能規模。
正如上文提到面板廠的策略調整，值得注意的是，2020年上半年TV面板供應規模在經歷過去多年高速增長的階段之后，出現大幅減少的趨勢，這其中也反應出面板廠的調整策略也更加趨于理性。根據群智咨詢（Sigmaintell）數據顯示，2020年上半年LCD TV面板供應面積同比下降7.4%，預計2020年全年TV面板的供應面積也將首次迎來負增長。
2017~2020年LCD TV面板面積供應季度同比增速趨勢（單位：%）
分區域來看，2020年上半年陸廠中國大陸面板廠表現強勢，而韓國廠商的策略退出必然帶來的是市場份額的快速收縮。受益于產能增長和韓廠退出因素的影響，中國大陸面板廠出貨數量在全球市場份額達到55.5%，出貨面積市場份額59%，同比分別增長9.3%和11.9%；韓國廠商則全面收縮，數量及面積份額分別較去年同期的28.3%和28.5%下降至18.8%和19.9%；中國臺灣地區出貨規模則保持相對穩定，但市場份額有所提升。
2019&2020年上半年全球液晶電視面板出貨數量、面積排名（單位：百萬臺、百萬平米）
分廠商來看，京東方（BOE）繼續保持行業第一的位置。上半年出貨數量2300萬臺，同比減少16.5%，數量減少主要受G8.5 32"產出規模大幅收縮影響之外，TV產能重心也逐漸轉向G10.5；另一方面， 受益于G10.5產能保持滿產稼動，上半年出貨面積1440萬平米，同比保持增長2.3%，尺寸別來看，43"、65"、75"保持行業規模第一。另外，受疫情影響，武漢產線爬坡速度放緩，預計下半年在市場需求利好拉動下將快速釋放產能。
TCL華星（CSOT）出貨數量排名保持第二位。TV出貨規模數量面積均呈現正增長，尤其出貨面積大增42.9%，躍居面積排名第二。除55"繼續保持供應第一之外，32”出貨量也攀升第一；G10.5 保持滿產稼動，產品種類布局豐富， 8K TV面板也開始量產供貨。
群創（Innolux）整體保持穩定，堅持差異化產品路線確保主力客戶合作穩定，出貨規模同比微幅下跌，其中23.6"和58"規模收縮明顯；另外，在超大尺寸上，隨著韓廠退出，82"出貨規模增長明顯。
三星顯示（SDC）上半年出貨規模持續下降，面積排名跌至第四，數量排名第五，同比下降近三成。韓國地區產線持續收縮TV產能，產品主要聚焦大尺寸及部分高端市場產品。尺寸結構來看，除65及以上尺寸以外，其他中小尺寸出貨均呈現不同程度的減少。
LG顯示（LGD）也處于產能投片大幅減少過程中，出貨排名面積第五，數量第六；出貨規模幾近腰斬，目前主要以韓國地區的G7.5以及廣州的G8.5為主向主力客戶繼續供應；另外，LGD廣州OLED產線進入量產階段，未來OLED出貨有望進一步提升。
友達（AUO）出貨排名同樣呈現回落態勢，面積排名跌至第六，主要受其TV產能轉移至其他應用導致規模大幅減少；從尺寸別來看，55"及以上大尺寸出貨保持穩定，其中85"出貨增速最為明顯。
其他廠商，包括惠科（HKC）、中電熊貓（CEC-Panda）在內，原計劃上半年的擴產計劃均被疫情影響推遲，隨著二季度內地疫情得到有效控制之后，各面板廠商產能陸續恢復正常，整體出貨數量和面積雙增長，尤其是惠科表現最為亮眼；夏普（Sharp）廣州G10.5二季度進入量產，同時，在上半年恢復了與國際品牌的合作，出貨規模也相應有所提升。
高分辨率和大尺寸逆勢飛揚
2020年上半年，盡管出貨規模大幅下滑，但大尺寸趨勢繼續保持前行，高分辨率產品表現也同樣可圈可點。
2017~2020年LCD TV面板出貨尺寸占比趨勢（單位：%）
大尺寸化繼續保持正向增長，其中值得關注的是55"在供應鏈風險刺激下，出貨占比快速攀升；65"及以上大尺寸同樣保持良好的增長態勢；中尺寸段50"的替代效應逐步顯現，但50"供應增長速度不及49"減少速度，短期增長乏力；以32"為主的小尺寸占比快速下降。
高分辨率市場需求表現也同樣令人驚喜，2020年上半年隨著大陸面板廠商加入8K供應的行列，產品類型及種類更加豐富，規模增長表現良好。根據群智咨詢（Sigmaintell）數據顯示，2020上半年8K LCD TV面板出貨規模同比增長66%。從8K的尺寸結構來看，未來65"、75"以及85"或將成為8K主力軍。
2019~2020年8K LCD TV面板出貨占比（單位：%）
面板價格“N“型反轉，“調結構，控產能”力挽頹勢
上半年隨著疫情從國內向全球蔓延的過程，TV面板市場供需狀況也幾經跌宕。而價格在供需變化中經歷“N”字型的震蕩；除了全球終端需求表現震蕩的影響外，面板廠商也不再采取激進的低價競爭策略，而是更加積極主動地通過調整產品結構和控制稼動率來控制供應規模。隨著面板行業格局的調整，未來如何實現更好的獲利必將是絕大多數行業從業者的核心訴求。
2020年1~6月TV主力面板尺寸環比漲跌趨勢（單位：%）
下半年規?；謴兔黠@，全年跌幅小于預期
隨著海外市場的社會環境恢復以及經濟刺激措施的實施，以及供應格局變化的影響，2020年下半年市場呈現一片火熱景象，終端銷售預期積極，面板備貨計劃持續增加。根據群智咨詢（Sigmaintell）預測，2020年全年面板出貨將有望恢復至2.6億片，同比跌幅收窄至8.3%，出貨面積跌幅為1.3%。在下半年的強力需求拉動下，全年TV面板整體供需關系將趨于平衡，群智咨詢（Sigmaintell）預測全年TV面板面積供需比有望回落至5.7%。
來源：群智咨詢，轉載重在行業分享，如有侵權請聯系刪除。
